◆业绩预测◆
预测数据根据各机构发布的研究报告摘录所得,历史7年财务数据均为上市公司财报披露数据,与本终端立场无关。
◆预测指标◆
指标名称 |
2022(实际) |
2023(实际) |
2024(实际) |
◆研报摘要◆
- ●2017-10-22 摩恩电气:三季报大幅增长,AMC业务发展势头强劲
(招商证券 董瑞斌,陈曦)
- ●我们维持公司2017-2019年盈利预测为0.9亿元、1.7亿元和2.49亿元,其中AMC业务预计贡献净利润分别约为0.8亿元、1.6亿元和2.4亿元。对应EPS分别为0.21/0.39/0.57元/股。维持“强烈推荐-A”评级。
- ●2017-08-22 摩恩电气:中报业绩大幅增长,AMC全国化布局全面启动
(招商证券 董瑞斌,陈曦)
- ●我们维持公司2017-2019年盈利预测为0.9亿元、1.7亿元和2.49亿元,其中AMC业务预计贡献净利润分别约为0.8亿元、1.6亿元和2.4亿元。对应EPS分别为0.21/0.39/0.57元/股。维持“强烈推荐-A”评级。
- ●2017-07-13 摩恩电气:中报业绩大幅预增,AMC合同订单逐步释放
(招商证券 董瑞斌)
- ●我们上调公司2017-2019年盈利预测为0.9亿元、1.7亿元和2.49亿元,其中AMC业务预计贡献净利润分别约为0.8亿元、1.6亿元和2.4亿元。对应EPS分别为0.21/0.39/0.57元/股。维持“强烈推荐-A”评级。
- ●2017-06-25 摩恩电气:首个AMC合同落地,后续将加速发展
(招商证券 董瑞斌)
- ●我们预计公司2017-2019年盈利预测为5,118万元、8,399万元和12,376万元,其中AMC业务预计贡献净利润分别约为4,080万元、6,800万元和10,500万元。对应EPS分别为0.12/0.19/0.28元/股。维持“强烈推荐-A”评级。
- ●2017-05-22 摩恩电气:股权转让持续进行,坚定发展不良资产处置清收服务业务
(招商证券 董瑞斌)
- ●考虑到公司AMC业务已稳步展开,我们预计2017-2019年盈利预测为5,118万元、8,399万元和12,376万元,其中AMC业务预计贡献净利润分别约为4080万元、6800万元和10500万元。对应EPS分别为0.12/0.19/0.28元/股。维持“强烈推荐-A”评级。
◆同行业研报摘要◆大智慧行业:电器机械
- ●2025-09-09 三一重能:双海加速布局,盈利环比改善
(国联民生证券 陈子锐,张磊)
- ●考虑到市场竞争激烈,风场转让节奏或放缓,我们预计公司2025-2027年营业收入分别为235.3/278.9/331.5亿元,同比分别+32.2%/+18.6%/+18.9%;归母净利润分别为18.77/25.37/32.55亿元,同比增速分别为3.6%/35.1%/28.3%。EPS分别为1.5/2.1/2.7元,维持“买入”评级。
- ●2025-09-09 珠海冠宇:技术驱动业绩增长,战略聚焦打开成长空间
(中邮证券 吴文吉)
- ●我们预计公司2025/2026/2027年分别实现收入139/170/198亿元,归母净利润分别为6.06/13.83/19.30亿元,维持“买入”评级。公司发布2025年半年度报告:2025H1公司实现营收60.98亿元,同比+14.03%;归母净利润1.17亿元,同比+14.77%。2025Q2实现营收35.99亿元,同比+28.62%;归母净利润1.41亿元,同比+53.09%。
- ●2025-09-08 捷佳伟创:半年度业绩亮眼,关注光伏扩产及半导体突破
(中银证券 武佳雄,顾真)
- ●结合公司半年度业绩及光伏扩产情况,我们将公司2025-2027年预测每股收益调整至6.92/4.57/5.11元(原预测2025-2026年每股收益为8.65/8.95元),对应市盈率14.6/22.1/19.8倍;维持增持评级。
- ●2025-09-08 固德威:二季度环比扭亏为盈,海外市场需求高增
(中银证券 武佳雄,顾真)
- ●在当前股本下,结合公司上半年业绩情况,我们将公司2025-2027年预测每股收益调整至1.17/1.94/2.60元(原2025-2026年预测为2.28/3.36元),对应市盈率45.6/27.5/20.5倍;维持增持评级。
- ●2025-09-08 中信博:25H1固定支架交付占比提升,在手订单充足
(华安证券 张志邦,王璐)
- ●我们预计公司2025/2026/2027年实现收入93.5/103.3/115.9亿元,同比+3.6%/+10.5%/+12.2%,由于光伏行业竞争激烈,我们下调盈利预测,预计实现归母净利润7.1/8.3/11.7亿元(原预期为9.0/9.5/13.2亿元),同比+13.0%/+15.8%/+41.7%,对应当下15/13/9倍市盈率,维持“买入”评级。
- ●2025-09-08 麦格米特:2025年半年度报告点评:盈利能力短期承压,产品及全球布局持续优化
(光大证券 殷中枢,和霖,邓怡亮)
- ●考虑到传统业务短期承压,我们下调2025年盈利预测,考虑到AI电源行业加速增长,我们上调2026-2027年盈利预测,预计公司25-27年归母净利润分别为4.02/8.38/11.66亿元(下调34%/上调4%/上调15%),当前股价对应25-27年PE为104/50/36倍。公司作为电气自动化领域平台型公司,在AI服务器电源领域实现重大突破,未来有望充分受益于AIDC行业的增长,维持“买入”评级。
- ●2025-09-08 海博思创:2025年中报点评:25Q2出货高增、海外加速起量,未来独储+运维空间巨大
(东吴证券 曾朵红,郭亚男)
- ●考虑确收节奏,我们下调25年盈利预测至9.2亿元(原值9.3亿元),上调26年盈利预测至12.7亿元(原值12.5亿元),新增27年归母净利润预期18.2亿元,同比+41%/+38%/+43%,对应PE为29/21/15倍,维持“买入”评级。
- ●2025-09-08 阳光电源:储能装机景气驱动,公司业绩稳步增长
(国信证券 王蔚祺,李恒源,徐文辉)
- ●公司作为光储行业全球龙头企业,受益于下游需求增长,业绩将稳步提升。基于全球储能需求高速增长,我们上调公司盈利预测,我们预计2025-2027年公司实现归母净利润139.70/145.95/150.84亿元(原预测为113.09/120.40/122.92亿元),同比+21%/1%/4%,EPS分别为6.74/7.04/7.28元,对应估值分别为20.1/19.2/18.6倍,维持优于大市评级。
- ●2025-09-08 大全能源:中报点评:上半年业绩亏损,稳健经营和雄厚资金巩固领先地位
(中原证券 唐俊男)
- ●预计公司2025年、2026年和2027年归属于上市公司股东的净利润为-14.69亿元、9.32亿元和26.77亿元,对应的全面摊薄EPS分别为-0.68、0.43和1.25元/股,按照9月5日34.39元/股收盘价计算,对应2026年、2027年PE分别为79.13倍和27.55倍。目前多晶硅行业处于周期低谷,行业普遍亏损和政策反内卷将加速行业优胜劣汰、推动多晶硅行业供需格局改善。公司作为行业第一梯队企业,主动控制开工率减少供给,保持充裕的现金储备实现经营安全和战略上的灵活选择,将穿越周期,维持公司“增持”投资评级。
- ●2025-09-08 东方电缆:业务结构影响业绩,高毛利海缆交付在即
(国信证券 王蔚祺,王晓声)
- ●考虑到公司在手重点海上风电海缆产品交付节奏,我们下调盈利预测,预计公司2025-2027年归母净利润为14.60/20.20/23.70亿元(原预测为17.07/22.23/25.21亿元),同比+45%/+38%/+17%,动态PE为27/20/17倍。